Uno de los aspectos clave para las pymes en situaciones como la actual
es el acceso a una financiación que se adapte a sus necesidades.
Algo que es especialmente relevante
en su transición hacia los modelos económicos circulares
que se impulsan desde el Pacto Verde Europeo.
Los nuevos modelos de negocio y consumo...
vinculados a la economía circular,
requieren la creación de nuevos instrumentos
como la adaptación de los ya existentes
en lo relativo al destino de fondos,
plazos, garantías y medición de riesgos.
En este proceso de transición hacia la economía circular,
las pymes pueden acceder a diferentes instrumentos
para dar respuesta a sus necesidades financieras.
Tanto desde el ámbito público como privado,
cada vez son más los fondos...
que se destinan a apoyar a las pymes en este proceso.
Fondos que pueden destinarse a capital semilla, garantías,
deuda subordinada, préstamos o soluciones de leasing y renting
adaptadas a los nuevos modelos de negocio de la economía circular.
El ICO es... el Instituto de Crédito Oficial,
es una entidad de crédito público.
El grupo ICO está constituido por tres entidades,
el ICO en sí, en un momento determinado,
la gestora de capital-riesgo, que se llama Axis y, luego,
la Fundación ICO, de la que yo soy el director.
Como banco público de promoción, hay tres grandes líneas de actuación.
La primera es lo que se llama las líneas de mediación,
las líneas de mediación en las que el ICO...
facilita financiación a entidades financieras privadas,
de acuerdo con un modelo de colaboración público-privada.
En este ámbito, por ejemplo, el año pasado...
se financiaron más de 63.500 operaciones,
por un importe de 4.788 millones de euros,
estas son las líneas de mediación.
Luego está la financiación directa del ICO,
que es financiación en la que el ICO otorga...
financiación directa a empresas, en este caso concreto...
las operaciones son de importes más elevados,
están a partir de los 12,5 millones de euros.
Y la tercera gran línea de apoyo a las pymes, a las empresas en general,
es a través de Axis, la gestora de capital-riesgo,
la que proporciona instrumentos alternativos de financiación.
En las líneas de mediación las operaciones...
las valoran y las deciden los bancos intermediarios,
pero el ICO está muy en contacto con ellos,
y verdaderamente hay veces en las que lo que se intenta primar
son operaciones de economía sostenible y de economía circular.
Y, luego, también, en el ámbito internacional es muy importante,
dentro del apoyo a la economía circular,
la participación del ICO en una iniciativa europea conjunta
que se llama la Iniciativa Conjunta para la Economía Circular,
la "Joint Initiative on Circular Economy", en inglés, la JICE.
Esta es una iniciativa en la que están...
tanto el Banco Europeo de Inversiones
como los cinco principales bancos de promoción nacional
de la Unión Europea,
el ICO, por supuesto, KfW, que es el alemán,
el Banco de Promoción italiano, el francés y el polaco.
Esta iniciativa ha supuesto un acuerdo para formalizar y facilitar
hasta 10.000 millones de euros, hasta 2023,
en iniciativas concretas de economía circular.
ENISA es una empresa que nace en el año 1982,
por lo tanto, tiene una larga trayectoria,
pero es verdad que ha pasado por diferentes etapas y actividades,
siempre con intención de apoyar la innovación, el emprendimiento,
desde el ámbito público, pero orientado a la empresa.
Pertenecemos a la Dirección General de Industria y Pyme,
por el lado de pyme,
por lo tanto somos directamente política pyme del Gobierno de España.
Y lo hacemos de esta manera,
lo hacemos con el préstamo participativo,
es un préstamo participativo que cofinancia,
nunca financia únicamente,
pero sí lo hace en unas condiciones muy ventajosas.
Nosotros no pedimos avales ni garantías, no diluimos capital,
es decir, no entramos a formar parte...
de los consejos de administración, de los equipos de dirección,
y tenemos un periodo de carencia y devolución bastante más largo...
que lo que puede tener la banca privada y otros inversores.
Por lo tanto, lo que hacemos es...
apoyar a los emprendedores, a las emprendedoras, a las pymes...
por un lado, cuando están empezando, con ese arranque,
sin pedirles ni aval ni garantía
y cofinanciando, como digo, con otras entidades,
ya sean públicas, privadas, banca, inversores privados, corporaciones...
Triodos Bank es una entidad financiera que nace hace 40 años
de la mano de varias personas profesionales
del mundo de las finanzas y de la economía.
Un banco ético que promueve...
el cambio social sostenible a través de la financiación.
Desde entonces y hasta ahora,
sólo financiamos proyectos que están en la economía social,
proyectos que están vinculados a actividades sociales,
al sector cultural y al sector medioambiental.
Como entidad financiera,
Triodos Bank apoya a las pymes a través de la financiación,
mediante la concesión de líneas de crédito, préstamos y avales...
además de ofrecer productos y servicios como...
las tarjetas de crédito o el TPV,
y de cualquier otra operativa habitual
que necesita una pequeña empresa.
El valor añadido que ofrecemos,
lo que nos diferencia de otras entidades,
es que somos personas expertas en nuestros sectores,
es decir, que ofrecemos financiaciones que se adaptan...
a la medida y a las necesidades de nuestras empresas.
En concreto, por poneros un ejemplo,
damos financiación a empresas del sector audiovisual
mediante el adelanto de contratos y subvenciones.
Es decir, financiamos iniciativas...
que están dentro de la economía circular,
y que son innovadoras
y están comprometidas social y medioambientalmente,
además de ser sostenible económicamente.
Hablamos de proyectos como moda sostenible,
o fabricación de nuevos productos... después de un reciclaje,
que dan la oportunidad de una nueva vida a productos ya creados.
Pero el compromiso de Triodos Bank
no sólo está en las personas jurídicas, en las empresas,
sino que va más allá y se aplica a las personas como nosotros.
Por ejemplo, nuestra tarjeta de crédito es biodegradable,
o tenemos una hipoteca, la hipoteca Triodos,
que se caracteriza porque su diferencial está vinculado...
a la certificación energética de la vivienda.
La Bolsa Social es una plataforma
que integra una comunidad de inversores
y de empresas de impacto social.
¿Qué son las empresas de impacto social?
Son empresas que... producen bienes o servicios,
tienen que ser competitivas como cualquier otra empresa,
pero la diferencia es que nacen con la misión
de atacar un problema concreto, a proporcionar una solución...
a un reto social o medioambiental que tengamos.
Y lo que hacemos es... seleccionar proyectos de empresas
que veamos que tienen un buen modelo de negocio,
potencial de crecimiento, un buen equipo detrás,
y que tienen, sobre todo,
esta misión de impacto social o medioambiental positivo,
que es un impacto medible,
y las publicamos en Bolsa Social,
después de un proceso de análisis y de filtrado,
y son las que luego los inversores invierten a través de la plataforma,
de bolsasocial.com.
Es muy sencillo el proceso de inversión a golpe de tres clics.
Los inversores pueden ver toda la información,
es un proceso muy transparente, muy participativo, muy democrático,
muy abierto a cualquier tipo de inversor.
Hasta la fecha habremos visto más de 500 empresas,
de las cuales hemos financiado 18.
La financiación que las empresas pueden obtener
a través de la Bolsa Social...
toma forma de lo que se llama "equity crowdfunging",
en realidad es una ronda de inversión,
donde las empresas hacen una ampliación de capital,
ofrecen, por tanto, acciones de su capital a los inversores.
Es una inversión...
desde el punto de vista de la empresa,
evidentemente es capital, por tanto...
no debe devolverlo, no es un préstamo,
desde el punto de vista del inversor,
es una inversión de capital paciente, no especulativo,
de largo plazo, comprometido con el crecimiento de la empresa,
donde lo que espera el inversor es que pasados varios años...
su inversión madure, si la empresa va bien,
y es importante, también hay que decirlo, que es inversión de riesgo,
porque estamos invirtiendo en fases...
muy tempranas de la vida de la empresa,
pero si la empresa va bien,
el inversor verá, al cabo de los años,
que el valor de la empresa ha aumentado
y, por tanto, será atractiva para que entré otro inversor...
a financiar el crecimiento de la empresa...
o bien otra empresa mayor adquiera la empresa
y, por tanto, pueda el inversor recuperar su dinero con rentabilidad.
Para la Bolsa Social,
la economía circular es una de las áreas empresariales más interesantes,
creo que hay proyectos muy interesantes,
con mucha innovación, que van a eso,
a cómo podemos ser una economía que produzca menos residuos,
o que los residuos que produzca...
los revalorice y los reinserte en el proceso productivo-industrial.
Y ahí, las empresas de la economía circular,
que normalmente suelen tener mucha innovación y que, por tanto,
suelen pasar por un proceso inicial
donde les es difícil encontrar la financiación,
en la Bolsa Social pueden encontrar un espacio donde...
encontrar esa inversión de capital paciente... en fase inicial,
que les costaría encontrar ante los financiadores tradicionales.